Ещё несколько лет назад у предпринимателя, не имеющего стартового капитала на запуск бизнеса или оборотных средств на развитие действующей компании, было всего два варианта: идти в банк за кредитом или обращаться к родным и друзьям с просьбой дать денег взаймы. Но сейчас есть довольно много альтернативных инструментов финансирования своего бизнеса. Благодаря развитию технологий появились инструменты, которые позволяют предпринимателям получить деньги от обычных людей, начинающих и опытных инвесторов. Портал Biz360.ru опросил участников рынка крауд-инвестиций о том, как работают разные форматы такого финансирования.
- Краудфандинг (от англ. сrowd – «толпа», funding – «финансирование») – коллективная финансовая поддержка какого-либо проекта или идеи. Сбор средств может быть организован для выпуска альбома рок-группы, релиза фильма или книги, поддержки социального проекта и т.д. Прибегают к краудфандингу и предприниматели – как правило, по такой схеме пытаются запустить свой проект стартаперы, у которых есть симпатичная идея для бизнеса, но нет средств. Те, кто дают им деньги, взамен получают продукцию самой компании или какой-то приятный подарок.
«Краудфандинг – это демократия через экономику»
Фёдор Мурачковский,
сооснователь и директор крауд-платформы
Planeta.ru
Девять лет назад, когда мы только начинали работу, в России не было индустрии краудфандинга. Само слово вызывало непонимание, а все наши знакомые крутили пальцем у виска и говорили, что в нашей стране люди никогда не будут платить за то, чего ещё нет. Помимо этого новый финансовый инструмент вызывал страх неизвестности.
За первыми авторами крауд-кампаний мы буквально бегали, объясняя, как работает этот инструмент, и проводя личные презентации. Первопроходцем стала группа «Би-2», которая запустила крауд-кампанию по созданию альбома Spirit. Когда мы собрали 1,2 млн. рублей, музыканты получили деньги и выпустили альбом, а участники проекта – свои предзаказы, вот это напряжение «чего-то непонятного» отпустило. Тогда стали подтягиваться новые авторы из разных сфер.
Мы развивались одновременно с e-commerce. Это сейчас платежи по карточке никого не удивляют, а девять лет назад люди боялись оставлять персональные данные в интернете. Некоторые даже приходили к нам в офис и просили принять от них наличные, чтобы мы зачислили их в проект.
В прошлом году слово «краудфандинг» вошло в «Русский орфографический словарь». Это очень красноречиво говорит об изменении отношения, потому что язык – всегда отражение жизни. Опасений или возражений уже значительно меньше. Но практика показывает, что с развитием крауд-технологий, люди стали путаться в понятиях. Краудфандингом называют и краудлендинг с краудинвестингом, что создаёт проблему, потому что это разные инструменты. Мы даже сняли объясняющий ролик о разных типах крауд-инвестиций.
Мы выделяем четыре основных мотива, почему люди поддерживают крауд-кампании:
-
стремление реализовать идею;
-
чувство сопричастности;
-
желание получить бонус за участие (предзаказ);
-
симпатия или уважение к автору или евангелисту проекта.
К своему девятилетию мы проводили исследование и 34% опрошенных заявили, что в первую очередь поддерживают проекты из-за желания решить проблему или помочь реализовать идею. Это не означает, что для них не важны вознаграждения, просто на первом плане у большинства всё же нематериальная мотивация. Мне запомнилось, как один участник сказал, что для него «краудфандинг – это демократия через экономику».
Краудфандинг – довольно безопасный инструмент. Во-первых, потому что до конца сбора деньги агрегируются на платформе (соответственно, она может приостановить активность и в случае чего вернуть деньги людям). Во-вторых, краудфандинг требует публичности. Не получится собрать деньги, просто разместив идею на площадке – надо постоянно привлекать внимание к проекту. Это трудозатратно, и будем честны: у мошенников есть гораздо более простые способы зарабатывания. В краудфандинге автор отвечает за реализацию проекта своей репутацией.
Для предпринимателей краудфандинг больше всего ценен тем, что это хорошая проверка востребованности идеи. Крупные зарубежные кампании типа Xiaomi и Amazon запустили свои крауд-площадки именно для того, чтобы оценивать спрос на концепты. Для некоторых это хороший повод заявить о себе, такой пиар-инструмент: возможность найти не только дополнительное финансирование, но и партнёров, амбассадоров, выйти в СМИ, укрепить своё комьюнити или вообще создать его с нуля.
Недостаток, конечно, в том, что это работа. Но мне кажется, эта работа проверяет не только идею на прочность, но и тебя на верность своей идее. Предприниматели – это люди, которые привыкли всего добиваться самостоятельно. И в этом смысле краудфандинг – хорошая тренировка на пригодность делу.
На Planeta.ru на бизнес-проекты приходится 3,4% от общего сбора в 1,5 млрд. рублей. При этом очень часто предпринимательские инициативы запускаются не только в категории «Бизнес». Могу точно сказать, что в 2020 году, когда бизнес очень пострадал от коронавирусных ограничений, многие предприниматели решили обратить внимание на краудфандинг и остались на плаву благодаря лояльным клиентам.
К сожалению, развитию у нас краудфандинга мешает уровень жизни. В России нищенские зарплаты, позорные пенсии и при этом люди всё равно объединяются и поддерживают друг друга. Чем лучше мы будем жить, тем большую почву для развития будет иметь краудфандинг.
«Средство привлечения внимания, но не денег»
Артём Темиров,
сооснователь проекта
«Кооператив Чёрный»
У нас четыре опыта успешных крауд-кампаний. В 2017 году мы собрали с помощью краудфандинга деньги на издание книги Джеймса Хоффманна «Всемирный атлас кофе». В 2017-2018 году привлекли средства наполовину через краудфандинг, наполовину через крауд-инвестинг для строительства кофейни в Лялином переулке. В 2019 году собрали часть денег на выпуск второй книги Джеймса Хоффманна – «Кофе как профессия». И последний наш опыт краудфандинга был в 2021 году: мы собрали часть денег на запуск собственного обжарочного цеха.
В первый раз мы решили воспользоваться этим инструментом для того, чтобы показать издательству, какой спрос есть на книги про кофе. Тогда никто не верил, что их кто-то будет покупать. Мы через краудфандинг продали больше тысячи книг по предзаказам, что убедило издательство выпустить первый тираж – 3 тысячи штук. Плюс мы хотели с помощью кампании сделать продвижение издания.
Второй раз, когда мы открывали кофейню в Лялином переулке, у нас не было другого источника финансирования. Мы не могли занять столько денег, так как не было таких богатых знакомых. Не могли получить в банке кредит такого размера, потому что ни у кого из нас не было недвижимости, которая могла бы стать залогом. И мы не могли привлечь инвестора, потому что это противоречит устройству «Кооператива Чёрный».
Для нас самым сложным в краудфандинге является привлечение большого количества людей. Чтобы вовлечь в кампанию несколько сотен человек, требуется огромное количество усилий. И мы просили знакомых блогеров рассказывать о нашей крауд-кампании, старались, чтобы эта новость попала в СМИ. К нашему краудфандингу на обжарочный цех мы придумали совместные вознаграждения с другими известными обжарщиками. Наличие экспертов из индустрии вызывает больше доверия у людей и является дополнительным стимулом для кого-то из блогеров сделать пост.
Кроме денег краудфандинг позволяет увеличить лояльность аудитории. Участвуя в кампании, люди позволяют нам реализовать наши идеи. И они чувствуют свою сопричастность, видя готовый результат. Кроме того, мы используем краудфандинг как повод для освещения какой-то темы. Сейчас, когда мы запускали краудфандинг на создание обжарочного цеха, огромное количество медиа написали про это. Они показали, как устроен обжарочный цех, и рассказали, сколько стоит его открытие. Для потребителя создание продукта чаще всего остается в тени, а благодаря нашей кампании сотни тысяч людей увидели, как производится кофе.
Сегодня с помощью краудфандинговых платформ можно успешно собирать небольшие суммы для культурных и общественных проектов. Но платформы, где можно собрать несколько миллионов рублей для запуска каких-то новых продуктов или технологий, как это происходит на Kickstarter, в России пока нет. У нас краудфандинг может служить для бизнеса в первую очередь средством привлечения внимания, но не денег.
«Мне важно, чтобы тот или иной человек реализовал свою мечту»
Василина Дрогичинская,
спонсор краудфандинговых кампаний
В вопросах краудфандинга я динозавр или мамонт: поддерживаю проекты на разных крауд-платформах на протяжении девяти лет. За это время в моём активе более 100 проектов.
В самом начале я с помощью краудфандинга поддерживала своих друзей-музыкантов. Я понимала, кому доверяю свои деньги. Речь шла о небольших суммах – 200-300 рублей. После нескольких успешных попыток я поняла, что краудфандинг действительно работает. Он сокращает дистанцию между авторами проектов и «инвесторами»: вы как будто хотите что-то сделать вместе.
Сейчас поддерживаю литературные проекты, кинопроекты, общественные и благотворительные инициативы. Среди них – моя любимая инклюзивная мастерская «Простые вещи». В последнее время я обычно участвую в крауд-кампаниях без вознаграждения. Мне важно, чтобы тот или иной человек реализовал свою мечту.
Самая памятная для меня вещь, полученная в результате краудфандинга – детская книга «Я жук». Когда я увидела кампанию по сбору средств на её выпуск, то мне сразу понравилось будущее издание – там были клёвые иллюстрации. Я была беременной и покупала книгу для моей будущей дочки. Автор, Андрей Бахметьев из «Очумелых ручек», подписал книгу для неё. Я получила книгу после рождения дочери, мы сейчас её как раз читаем.
Когда я принимаю решение о поддержке того или иного проекта, для меня очень важен автор и его личность. Я читаю про него в других источниках, смотрю его соцсети, чтобы понять, насколько мы близки по духу. Когда я вижу у автора страсть к делу и стремление к цели, поддерживаю без вознаграждения. Иногда меня цепляет «меркантильный» интерес: как в случае с книгой про жуков – я хотела её получить.
Было много примеров, когда я поддерживала проект, а он не смог набрать нужную сумму. Деньги возвращались в мой личный кабинет через несколько дней после завершения сбора. Я вкладываю обычно от 500 до 3000 рублей. Тем, кто хочет поддержать краудфандинговые кампании, я рекомендую начинать с небольших сумм. И лучше направлять их на те проекты, которые вы считаете классными и в которых хотели бы сами поучаствовать, если бы была такая возможность.
- Краудлендинг – кредитование одним физическим лицом другого физического лица (P2P) или компании (P2B). Осуществляется с помощью посредников – специальных краудлендинговых платформ. Заёмщик получает, как правило, кредит, ставки по которому сопоставимы с банковскими. А инвестор помимо выплаты денег и обозначенных процентов может рассчитывать на дополнительную прибыль, если это заранее оговаривается.
«Сейчас источник заёмных денег не так важен для бизнеса»
Инна Касьянова,
основатель и директор инвест-платформы
Fair Finance
Краудлендинг – это удобный и прозрачный сервис для частных инвесторов по выдачи займов компаниям малого и среднего бизнеса. Каждая платформа фокусируется на определённой аудитории. У разных площадок могут отличаться требования к заёмщику, условия займа, обеспечение, интерфейс платформы.
Главное, что краудлендинговая платформа предлагает частным инвесторам – возможность получить экспертизу по оценке кредитного риска. А именно: проверка кредитной истории компании и её учредителей, финансовой отчётности, опыта ведения бизнеса.
Немаловажным фактором при оценке кредитоспособности является деловая репутация и отсутствие претензий со стороны госорганов. Аналогичные проверки делают банки при выдаче кредитов субъектам малого бизнеса.
Наша платформа Fair Finance сфокусирована на более стабильной и массовой аудитории – малый бизнес, занятый в исполнении госзаказа. Заёмщики на нашей платформе поставляют товары в школы и дошкольные учреждения, ремонтируют здания и сооружения, обслуживают больницы и иные госучреждения. Выданный частными лицами заём расходуется на исполнение госзаказа. При возникновении проблем с погашением процентов и кредита платформа берёт на себя процесс взаимодействия между инвесторами и заёмщиком при взыскании задолженности.
Мы встроили в свою платформу ряд правил, которые позволяют диверсифицировать риски инвесторов. Все сделки по выдаче займов проходят онлйн, в дистанционном формате и подписываются электронно-цифровой подписью всеми участниками. Действующее законодательство обеспечило регулирование краудиндустрии со стороны Центробанка РФ.
Если предприниматель ведёт бизнес более года – скорее всего, он находится в постоянном поиске денег для пополнения основного и оборотного капитала. Иметь кредитную нагрузку для малого, среднего и даже крупного бизнеса – это нормально и оправдано. Сейчас источник заёмных денег не так важен для бизнеса – будь то кредит в банке, заём от частных лиц на краудплатформах или от друга в случае микробизнеса.
Главные критерии – скорость и простота получения денег, процентная ставка. Если эти параметры удовлетворяют заёмщика, и рентабельность бизнеса позволяет оплачивать процентную ставку, то при прочих равных выбор в пользу краудплатформ очевиден.
«Пока в этой схеме не видел подвохов»
Денис Воднев,
коммерческий директор компании «Артдекс»,
заёмщик краудлендинговой платформы
Наша компания занимается обслуживанием инженерных систем и зданий. Мы работаем с госзакупками, а по ФЗ-44 аванс для исполнителей контракта не предусмотрен. Поэтому, чтобы не выводить свои деньги из оборота, мы пользуемся услугами крауд-индустрии. Заём через краудлендинговые платформы нужен нам для закупок или аренды материала, инструментов, автомобиля.
Наши банки неохотно работают с предпринимателями. В целом для нас взаимодействие с банками – это огромное количество потраченного впустую времени. Банки требуют кучу бумаг, рассматривают наши документы неделями, а то и месяцами, а потом приходит отказ в выдаче кредита. Либо нас принуждают открывать расчётные счета, которые нам не нужны. И с этих счетов банки списывают комиссию.
Если посчитать все проценты и платежи по счетам, открытым в банке для получения кредита, то получается примерно столько же, сколько составляет процентная ставка на финансовых площадках для краудлендинга. Около 25%. Но только в случае с краудлендингом я просто получаю деньги на наш расчётный счет. Это очень удобно.
Мы подаём заявку на площадке и прикрепляем бухгалтерские документы. Если у площадки есть какие-то вопросы к нам, она запрашивает дополнительные бумаги. Рассмотрение документов занимает 2-3 дня. Дальше мы или получаем отказ, или одобрение, и тогда начинаем сбор средств.
Средства на наш счёт поступают буквально за пару часов после перевода от инвестора. С инвесторами краудлендинговых платформ я не общаюсь, вообще не знаю, кто эти люди. У меня договор с площадкой, и я работаю с ней напрямую.
В договоре с краудлендинговой платформой прописывается срок возврата кредита, проценты, схема погашения (как при кредитной системе – равными долями, или возвращаем всю сумму в конце срока). Когда получаем оплату по госконтракту, для реализации которого и берём заём, рассчитываемся с платформой. Мы пользовались услугами краудлендинга четыре раза. Я пока в этой схеме не видел подвохов, меня всё устраивает.
«Получаю неплохую доходность от вложенных средств»
Лидия Ряполова,
инвестор краудлендинговой платформы Fair Finance
Я стала инвестором на краудлендинговой платформе примерно полтора года назад. Я работаю в банке, и решила попробовать это направление в инвестировании.
Краудлендинг – это взаимовыгодное сотрудничество. Возникают моменты, когда компаниям или ИП не хватает средств, им нужно «перекрутиться». В этом случае им проще взять деньги в долг на краудлендинговой платформе у обычных людей, чтобы завершить какой-то проект. Для них одалживать в банке небольшую сумму – например, миллион рублей – это дольше и проблематичнее, чем через платформу.
Понятно, что средства, взятые через платформу у «инвесторов» – это только часть основных вложений компании или предпринимателя. Процент, который они должны вернуть вместе с суммой «кредита» за небольшой период времени, довольно большой (на уровне 23-25%). Я, как физическое лицо, выступаю в роли софинансиста. В результате выгодно всем: бизнес получает недостающие деньги, а я как соинвестор получаю неплохую доходность от вложенных средств. Я участвую исключительно в виде «единовременного» инвестора, никакой доли в бизнесе, конечно, не получаю. Сколько дать денег предпринимателю и давать ли вообще – решаю сама.
Все проекты, которые ищут финансирование, представлены и подробно описаны на краудлендинговой платформе. Её специалисты готовят договорную базу, проверяют окупаемость проектов и платёжеспособность заёмщиков. Проверенные проекты размещаются на ресурсе в виде готового продукта для инвестиций. Но вы, как инвестор, должны сами оценивать свои риски и возможности.
Я поддерживаю разные проекты, но предпочтение отдаю проектам социальной направленности – ремонт детских площадок, установка пандусов для инвалидов в рамках госзакупок и т.д. Я эти проекты считаю беспроигрышными. Социальная сфера довольно серьёзно поддерживается государством, а неисполнение таких проектов чревато для заказчика. Я вкладываю небольшие суммы – не больше миллиона рублей.
Потерь из-за краудлендинга у меня не было, но один раз произошёл технический дефолт – это неисполнение заёмщиком выплат процентов в установленный срок. В этой ситуации платформа очень хорошо сработала. Через некоторое время мне было выплачено всё, как и положено, согласно договору.
Мой совет потенциальным инвесторам – надо пробовать разные варианты, чтобы преумножить свои сбережения. Если вы сомневаетесь, или не до конца понимаете все процессы краудлендинга – лучше начать с небольшой суммы, с нескольких десятков тысяч рублей. Меньше вкладывать смысла нет – доход будет небольшой.
- Краудинвестинг (от англ. сrowd – «толпа», investing – «инвестиции») – формат коллективных инвестиций, когда несколько субъектов финансируют одно предприятие. Когда финансируемая компания получает прибыль, она распределяет её между теми, кто в неё инвестировал.
«У краудинвестинга в России всё впереди»
Кирилл Косминский,
исполнительный директор
Ассоциации операторов инвестиционных платформ
Краудинвестинг - это привлечение средств в капитал путём продажи доли компании. Сейчас этим инструментом могут воспользоваться компании с выручкой, а привлечённые ими суммы зависят от оценки стоимости стартапа.
Краудинвестинг популярен в Израиле, США, Великобритании, Франции и Китае. В России действует пока одна краудинвестинговая платформа - STRK. Пока её показатели не очень серьёзные по сравнению с аналогичными платформами в США или Европе.
Краудинвестинговые платформы могут получить распространение в России лет через 5-7. Если государство примет меры для их развития: упрощение онлайн-процедур заключения сделок, налоговые стимулы, создание цепочки от акселераторов до вхождения в капитал венчурных фондов со стадией краудинвестинга.
Чтобы не пропустить интересную и полезную для вас статью о малом бизнесе, подпишитесь на наш Telegram-канал, страницу в Facebook и канал на «Яндекс.Дзен».
